对于股票市场，许多投资者感到困惑。 他们很难弄清楚哪些股票是长期买进的好股，哪些不是。 要进行长期投资，您不仅必须查看某些指标，而且还必须始终专注于长期目标，受到约束并了解整体投资目标。
，我们将说明如何确定良好的长期购买以及找到它们的必要条件。
专注于基础知识
分析师需要检查许多基本因素，以确定哪些股票是长期买进的好股，哪些不是长期买入的好股。 这些因素告诉您公司财务状况是否良好，股票价格是否已降至其实际价值以下，从而使其成为理想的股票。
以下是可以用来确定股票价值的几种策略。
股利一致性
公司支付和提高股息的能力的一致性表明，它具有可预测的收益。 它还表明，它的财务状况稳定到足以支付该股息（来自当期或保留收益）。 您会发现需要多少年才能找到这种一致性的意见不一，有的说是五年，有的说多达20年，但是在此范围内的任何地方都会使您对股息的一致性有所了解。
检查市盈率
市盈率（P / E）是确定股票是被高估还是被低估的一种常用工具。 通过将股票的当前价格除以公司的每股收益来计算。 市盈率越高，一些投资者就越愿意为这些收益支付费用。 然而，较高的市盈率也被视为该股价格过高的迹象，并可能会出现回调。 较低的市盈率可能表明该股票具有吸引力的价值，并且市场已将其股价推低至其实际价值以下。
确定公司相对于其行业或市场而言是否便宜的一种实用方法是将其市盈率与整个行业或市场进行比较。 例如，如果公司的本益比为10，而该行业的本益比为14，则表明该股票与整个行业相比具有有吸引力的估值。
留意波动的收入
经济周期变化。 有时经济强劲，收入增加。 其他时候，经济在放缓，收入下降。 确定股票是否是长期长期购买的一种方法是评估其过去的收益和未来的收益预测。 如果该公司在过去多年中一直保持着不断增长的收益历史，那么这将是一个不错的长期购买选择。
另外，请查看公司未来的收益预测。 如果预计它们将保持强劲，则可能表明该公司可能是长期的良好购买。 或者，如果公司削减了未来的收入指导，则可能是收入疲软的迹象，您可能想远离。
避免价值陷阱
您怎么知道股票是否是一个好的长期买入者，而不是一个价值陷阱（股票看起来很便宜，但可能会下跌很多）？ 要回答这个问题，您需要应用一些常识性原则，例如查看公司的债务比率和流动比率。
债务可以通过两种方式起作用：
- 在经济繁荣时期，债务可以通过以较低的成本为增长筹集资金来提高公司的盈利能力。在经济不确定性或利率上升时期，债务水平高的公司可能会遇到财务问题。
债务比率衡量已通过债务融资的资产数量。 通过将公司的总负债除以总资产来计算。 通常，债务越高，公司成为价值陷阱的可能性就越大。
您可以使用另一种工具来确定公司履行这些债务义务的能力-当前比率。 要计算此数字，请用公司的流动资产除以其流动负债。 数字越高，公司的流动性就越高。 例如，假设一家公司的流动比率为四。 这意味着公司的流动性足以支付其债务的四倍。
通过使用这两个比率（债务比率和流动比率），您可以很好地了解股票在当前价格下是否具有良好的价值。
分析经济指标
您可以通过两种方式使用经济指标来了解市场情况。
了解经济状况
主要股市平均水平被认为是前瞻性经济指标。 例如，道琼斯工业平均指数持续走弱可能表明经济已经开始达到顶峰，收益开始下降。 如果主要市场平均价格开始持续上涨，但经济数据显示经济仍然疲软，同样的情况也适用。
通常，股票价格通常会在6到12个月的时间内领先于实际经济。 一个很好的例子是1929年美国股市崩盘，最终导致了大萧条。
评估经济“大局”
衡量长期购买与经济之间的关系的一种好方法是使用新闻头条作为经济指标。 基本上，您是使用新闻媒体的逆势指标来了解市场是否正在超买或超卖。
这方面的一个很好的例子发生在1974年，当时 《新闻周刊》 的封面显示一只熊撞倒了华尔街的支柱。 回顾过去，这显然是市场触底且库存相对便宜的迹象。
相比之下，1999年9月27日出版的《 时代 》杂志的封面上写着“致富互联网公司”一词，这是互联网公司股票和市场走上困境的明显标志。 这种想法表明，当许多人进入主流时会感到安全。 他们通过在主流媒体中听到和阅读的内容来强化这些信念。 这可能是过度乐观或悲观的迹象。 但是，这些指标可能需要一年或更长时间才能实现。
结论
长期投资需要耐心和纪律。 当公司或市场表现不佳时，您可能会发现良好的长期投资。 通过使用基本工具和经济指标，您可以在毛坯钻石中找到那些隐藏的钻石，并避免潜在的价值陷阱。
