道德危害与逆向选择：概述
道德风险和逆向选择是经济学，风险管理和保险中用来描述一方处于不利地位的情况的两个术语。
当两方之间的信息不对称并且达成交易后一方的行为发生变化时，就会发生道德风险。 当买卖双方之间缺乏对称信息时，就会发生逆向选择。
当交易的一方比另一方拥有更大的物质知识时，就会发生不对称信息，也称为信息失败。 通常，知识渊博的一方是卖方。 对称信息是指双方具有相同的知识。
逆向选择
道德风险
当已达成交易的一方提供误导性信息或因认为自己不必为自己的行为承担任何后果而改变其行为时，就会发生道德风险。
道德风险是指一方未真诚地签订合同或提供有关其资产，负债或信贷能力的虚假详细信息的风险。
另外，道德风险也可能意味着当事方有动机冒险在合同达成之前拼命尝试赚取利润的非常规风险。
逆向选择
逆向选择描述了一种情况，其中交易中的一方拥有比另一方更准确和不同的信息。 信息较少的一方不利于信息较多的一方。 这种不对称导致商品和服务的价格和数量缺乏效率。 市场经济中的大多数信息都是通过价格传递的，这意味着逆向选择往往是无效的价格信号造成的。
道德风险示例
举一个道德风险的例子，考虑购买保险的含义。 假设房主没有房主保险或洪水保险，而生活在洪水区域。 房主非常小心，并订阅了有助于防止盗窃的家庭安全系统。 遇到暴风雨时，他清理排水沟并移动家具以防止损坏，为洪水做准备。
但是，房主厌倦了总是不得不担心潜在的入室盗窃和为洪水做准备，因此他购买了房屋和洪水保险。 在为房子投保之后，他的行为发生了变化，注意力也有所减轻，他开着门未打开，取消了家庭安全系统的订购，也没有为洪水做准备。 在这种情况下，保险公司面临洪水和盗窃的风险及其后果，从而产生了道德风险问题。
逆向选择示例
人寿保险费可能是看逆向选择的一个例子。 假设人口中有两类人，即吸烟和不运动的人，以及不吸烟和运动的人。 众所周知，吸烟和不运动的人的预期寿命比不吸烟和运动的人的预期寿命短。 假设有两个人想要购买人寿保险，一个人抽烟且不运动，而另一个人不抽烟并每天运动。 但是，没有更多信息的保险公司无法区分吸烟和不运动的人与另一个人。
保险公司要求个人填写调查表以区别他们。 但是，吸烟和不运动的人都知道，如实回答将意味着更高的保险费，因此他说谎并说他每天都不吸烟和运动。 这会导致逆向选择，即人寿保险公司处于不利地位，然后向两个人收取相同的保险费。 但是，对于不运动的吸烟者来说，保险比不运动的吸烟者更有价值，因为一方可以获得更多利益。 不运动的吸烟者需要更多的健康保险，并从较低的保险费中受益。
重要要点
- 道德风险和逆向选择都是经济学，风险管理和保险中的术语，用于描述一方不利于另一方的情况。道德风险是一方未真诚签订或已变更合同的风险他们达成交易后的行为是因为他们认为自己不必面对任何后果。不良选择是指卖方掌握了买方对于产品质量某些方面没有的信息，反之亦然。 从事危险工作或高风险生活方式的人也倾向于购买人寿保险。
