什么是穆拉巴哈？
Murabaha也称为成本加成融资，是一种伊斯兰融资结构，其中卖方提供资产的成本和利润率。 穆拉巴哈不是有息贷款（qardh ribawi），但根据伊斯兰教法是可接受的信贷出售形式。 与“自有租金”安排一样，购买者只有在全额偿还贷款后才能成为真正的所有者。
了解穆拉巴哈
在murabaha的销售合同中，客户请银行向他/她购买一件物品。 银行根据客户的要求建立了一项合同，规定了该物料的成本和利润，通常分期还款。 由于收取的是固定费用，而不是按揭（利息），因此这种类型的贷款在伊斯兰国家是合法的。 禁止伊斯兰银行根据宗教宗旨收取贷款利息，因为宗教宗旨是金钱只是交换手段，没有内在价值； 因此，银行必须为每天的日常运营收取固定费用。
许多人认为这只是收取利息的另一种方法。 但是，区别在于合同的结构。 在murabaha出售合同中，银行购买资产，然后将其出售给客户并收取利润。 根据伊斯兰教法/伊斯兰教义，这种交易是清真的或有效的。
根据伊斯兰教法（伊斯兰教）的说法，发放常规贷款和收取利息是基于利益的活动，属于非法活动。
Murabaha和默认
在murabaha到期日之后可能不会收取额外费用，这使得murabaha默认成为伊斯兰银行越来越关注的问题。 许多银行认为，违约者应被列入黑名单，并且不得将任何伊斯兰银行的未来贷款作为减少murabaha违约的一种方法。 即使在贷款协议中未明确提及，在伊斯兰教法中也允许这种安排。 如果债务人面临真正的困难，无法按时偿还贷款，则可以按照《古兰经》的规定给予喘息。 但是，政府可以在故意违约的情况下采取行动。
穆拉巴哈的例子
murabaha融资形式通常用于替代不同部门的贷款。 例如，消费者在购买家用电器，汽车或房地产时会使用murabaha。 企业在购买机械，设备或原材料时会使用这种类型的融资。 Murabaha还通常用于短期贸易，例如为进口商签发信用证。
代表申请人（进口商）签发了murabaha信用证。 签发信用证的银行同意按照信用证中所述的条款支付一定金额。 因为银行的信誉取代了申请人的信誉，所以保证了受益人（出口商）的付款。 这对出口商有利，因为银行承担付款风险。 根据murabaha合同规定，进口商必须向银行偿还商品成本和利润加成金额。
重要要点
- 伊斯兰教的伊斯兰教法禁止计息贷款。在伊斯兰金融中，穆拉巴哈融资被用来代替贷款。穆拉巴哈也被称为成本加成融资，因为它在交易中包括溢价，而不是利息。
