收入平滑使用欺骗性会计技术来平整一个时期到下一个时期的净收入波动。 公司之所以沉迷于这种做法,是因为投资者通常愿意为收益流稳定且可预测的股票支付溢价。 相比之下,其收益的波动性更强的股票可以被认为是更具风险的。
收入平滑技术的示例包括:如果预计下一年是充满挑战的一年,则推迟在好年收入,或者在困难的一年中推迟确认费用,因为预计在不久的将来业绩会有所改善。 尽管故意在良好年份减慢收入确认的速度似乎违反直觉,但实际上,财务业绩可预测的实体通常享有较低的资金成本。 因此,对企业进行某种程度的会计管理通常很有意义。 但是,在采用IRS允许的条件与彻底欺骗之间是一条很好的界限。
分解收入平滑
收入平整不依赖于构成彻底欺诈的“创造性”会计或错误陈述,而是依赖于GAAP解释中提供的自由度。
收入平滑示例
经常提到的收入平滑的例子是银行的贷款损失准备金,因为它们在确定准备金方面有很大的余地。 在获利能力低的年份,银行可能倾向于低估年度贷款损失准备金,而在获利高的时期可能倾向于高估它们。
从某种意义上说,可以通过有效的公关工作来解决收入平滑方面的一些担忧:记者,投资者和监管机构始终欢迎公开透明的会计方法。 通过公平,道德地管理期望,采用收入平滑技术的企业通常不会发出危险信号。 某些监督组织和金融博客的爆炸式增长可以大大帮助保持收入的平稳增长。