许多投资者和活跃交易者使用技术交易指标来帮助确定高概率交易的进入和退出点。 大多数交易平台上都有数百种指标； 因此，很容易使用过多的指标或低效地使用它们。 本文将说明如何选择多个指标，如何避免信息过载以及如何最优化指标以最有效地利用这些技术分析工具。
使用多个指标
- 指标类型 ：技术指标是基于交易工具的过去和当前价格或数量活动的数学计算。 技术分析师使用此信息来评估历史表现并预测未来价格。 指标没有专门提供任何买卖信号； 交易者必须解释这些信号，以确定符合其独特交易风格的交易进场和出场点。 存在几种不同类型的指标，包括那些解释趋势，动量，波动性和数量的指标。 避免冗余 ：“多重共线性”是一个统计术语，指的是对同一信息进行多次计数。 当将相同类型的指标应用于一张图表时，这是技术分析中的常见问题。 结果会产生可能引起误解的冗余信号。 一些交易商有意使用相同类型的多个指标，以期为预期的价格变动找到确认。 但是，实际上，多重共线性会使其他变量显得不太重要，并可能使准确评估市场状况变得困难。
图1
- 使用互补指标 ：为避免与多重共线性相关的问题，交易者应选择能够互相配合或互补的指标，而不会提供多余的结果。 这可以通过将不同类型的指标应用于图表来实现。 交易者可以使用一种动量和一种趋势指标。 例如，随机振荡器（动量指标）和平均方向指数或ADX（趋势指标）。 图1显示了同时应用这两个指标的图表。 注意指标如何提供不同的信息。 由于每种提供了不同的市场状况解释，因此可以使用一种来确认另一种。
保持交易图表清洁
- 保持图表整洁 ：由于交易者的图表平台是他或她进入市场的门户，因此重要的是，图表应增强而不是阻碍交易者的市场分析。 易于阅读的图表和工作空间（整个屏幕，包括图表，新闻提要，订单输入窗口等）可以提高交易者的态势感知能力，从而使交易者能够迅速解读并响应市场活动。 大多数交易平台都允许对图表颜色和设计进行很大程度的自定义，从背景颜色，移动平均线的样式和颜色到出现在图表上的单词的大小，颜色和字体。 设置干净且视觉上吸引人的图表和工作区有助于交易者有效地使用指标。 信息超载 ：当今许多交易者使用多个监视器来显示多个图表和订单输入窗口。 即使使用了六台监视器，也不应将每平方英寸的屏幕空间用于技术指标视为绿灯。 当交易者试图解释太多数据以至于所有这些数据实际上都丢失了时，就会发生信息过载。 有人将此称为分析瘫痪； 如果提供的信息过多，则交易者很可能无法响应。 避免信息过载的一种方法是从工作空间中消除任何无关紧要的指示符。 如果您不使用它，则将其丢失–这将有助于减少混乱。 交易者还可以查看图表，以确认它们不受多重共线性的影响； 如果同一图表上存在多个相同类型的指标，则可以删除一个或多个指标。 组织提示： 创建仅使用相关分析工具的组织良好的工作区是一个过程。 交易者使用的技术指标组合可能会不时变化，具体取决于市场条件，所采用的策略和交易方式。
如何有效使用交易指标
图2
使用TradeStation创建的图表。
另一方面，一旦以用户友好的方式设置图表，便可以将其保存。 每次关闭并重新打开交易平台时，都不必重新格式化图表（有关说明，请参阅交易平台的“帮助”部分）。 可以更改交易符号以及任何技术指标，而不会影响工作空间的配色方案和布局。 图2展示了一个组织良好的工作区。 创建易于阅读的图表和工作区的注意事项包括：
- 颜色 。 颜色应易于查看并提供足够的对比度，以便可以轻松查看所有数据。 此外，一种背景颜色可用于订单输入图表（用于交易进场和出口的图表），另一种背景颜色可用于同一符号的所有其他图表。 如果要交易多个符号，则可以使用每个符号的不同背景色来简化数据隔离。 布局 。 具有多个监视器有助于创建易于使用的工作空间。 一台监视器可用于输入订单，而另一台可用于价格图表。 如果在多个图表上使用相同的指标，则最好在每个图表的相同位置使用相同的颜色放置类似的指标。 这使得在单独的图表上查找和解释市场活动变得更加容易。 大小和字体 。 粗体和粗体字体使交易者可以更轻松地阅读数字和单词。 像颜色和布局一样，字体样式也是一种偏爱，交易者可以尝试不同的样式和大小，以找到创造出视觉效果最佳的组合。 一旦找到舒适的字体，就可以在所有图表上使用相同的样式和大小的字体以提供连续性。
优化指标
- 用户定义的输入变量 ：取决于每个交易者来决定使用哪些技术指标，以及确定如何最好地使用指标。 最常用的指标，例如移动平均线和震荡指标，仅通过更改输入值即修改指标行为的用户定义变量即可实现自定义元素。 可以更改诸如回溯期或计算中使用的价格数据类型之类的变量，以赋予指标不同的值并指出不同的市场条件。 图3显示了可以调整以更改指标行为的输入变量类型的示例。
图3
- 优化 ：当今许多先进的交易平台均允许交易者进行优化研究，以确定可带来最佳绩效的输入。 交易者可以输入指定输入的范围，例如移动平均长度，平台将执行计算以查找产生最有利结果的输入。 多变量优化可同时分析两个或多个输入，以确定哪种变量组合可带来最佳结果。 优化是制定客观策略以定义交易进入，退出和资金管理规则的重要步骤。 过度 优化 ： 尽管优化研究可以帮助交易者识别出最有利可图的输入，但过度优化可能会导致理论结果看起来很棒的情况，但是实时交易结果会受到影响，因为系统已经被调整为只能在特定的历史数据集上表现良好。 尽管不在本文讨论范围之内，但是执行优化研究的交易者应注意通过理解和利用适当的回测和正向测试技术作为整体策略制定流程的一部分来避免过度优化。
底线
重要的是要注意，技术分析处理的是概率而不是确定性。 没有任何指标可以准确地预测市场100％的走势。 虽然过多的指标或指标的错误使用会模糊交易者对市场的看法，但谨慎有效地使用技术指标的交易者可以更准确地指出高概率交易设置，从而增加了他们在市场上取得成功的几率。
