在任何资产类别中，任何交易者，投资者或投机者的主要动机是使交易尽可能赚钱。 在包括从咖啡到原油在内的所有商品中，我们将分析基本分析和技术分析的技术，这些技术被交易员用于买卖，持有或持有决策。
据信，基本分析技术是涉及较长时间段的投资的理想选择。 它更多是基于研究的； 它研究供需情况，经济政策和财务状况作为决策标准。
交易者通常使用技术分析，因为这适合于市场中的短期判断，并分析过去的价格模式，趋势和交易量以构建图表以确定未来的走势。
识别商品市场
动量指标是商品交易中最受欢迎的指标，促成可信赖的格言，“低买高卖”。动量指标进一步分为振荡指标和趋势跟随指标。 交易者需要首先确定市场（即，在应用任何这些指标之前，市场是趋势还是区间变化）。 该信息非常重要，因为趋势跟踪指标在一定范围的市场中表现不佳； 同样，在趋势市场中，震荡指标往往会产生误导。
重要要点
- 任何交易者的主要动机是赚取尽可能多的利润。交易者需要首先确定市场。动量指标是商品交易中最受欢迎的指标。
商品交易指标
1.移动平均线
技术分析中最简单，使用最广泛的指标之一是移动平均线（MA），它是指定时期内商品或股票的平均价格。 例如，五周期均线将是最近五天（包括当前期间）的收盘价平均值。 当日内使用此指标时，将基于当前价格数据而不是收盘价进行计算。
MA倾向于消除随机的价格变动，以揭示隐藏的趋势。 它被视为滞后指标，用于观察价格走势。 当价格从看涨情绪以下穿越MA上方时生成买入信号，而反之则表明看跌情绪，因此出现卖出信号。
MA有许多更详细的版本，例如指数移动平均线（EMA），音量调整的移动平均线和线性加权移动平均线。 MA不适合远程市场，因为它会由于价格波动而产生错误信号。 在下面的示例中，请注意MA的斜率反映了趋势的方向。 较陡的MA表示动量支持趋势，而较平的MA则警告信号，由于动量下降，趋势可能会反转。
在上面的图表中，蓝线表示9天平均线，而红线表示20天移动平均线，绿线表示40天移动平均线。 40天均线是最平稳且波动最小的，而9天均线显示最大波动，而20天均线介于两者之间。
2.移动平均收敛散度（MACD）
移动平均收敛散度（MACD）是货币经理杰拉尔德·阿佩尔（Gerald Appel）开发的一种常用且有效的指标。 它是动量指标之后的趋势，它使用移动平均线或指数移动平均线进行计算。 通常，MACD计算为12天EMA减去26天EMA。 MACD的9天均线称为信号线，该信号线区分多头和空头指标。
当MACD为正值时，会产生看涨信号，因为较短的EMA比较长的EMA高（强）。 这表示上升势头有所增加，但是随着价值开始下降，这表明势头正在减少。 同样，MACD值为负表示看跌，并且上涨进一步表明下行势头有所增加。
如果MACD负值减小，则表明下降趋势正在失去动能。 对这些线的运动有更多的解释，例如交叉。 当MACD向上穿越信号线上方时，发出牛市交叉信号。
在上图中，MACD由橙色线表示，信号线为紫色。 MACD直方图（浅绿色条）是MACD线和信号线之间的差。 MACD直方图绘制在中心线上，并表示MACD线和信号线之间的差异，用条形表示。 当直方图为正时（在中心线上方），它将发出看涨信号，如其信号线上方的MACD线所示。
3.相对强度指数（RSI）
相对强度指数（RSI）是一种流行的技术动量指标。 它试图以0到100的比例确定市场中的超买和超卖水平，从而指示市场是否达到顶峰或探底。 根据该指标，市场被认为是超过70的超买和低于30的超卖。美国技术分析师Welles Wilder建议使用14天的RSI。 随着时间的流逝，九天的RSI和25天的RSI越来越受欢迎。
除了超买和超卖信号，RSI还可用于寻找发散和故障波动。 在资产创下新高而RSI未能突破其先前高点，预示即将发生反转的情况下，就会发生背离。 如果RSI跌至其先前的低点以下，则通过失败摆动来确认即将发生的反转。
为了获得更准确的结果，请注意趋势市场或区间市场，因为在趋势市场的情况下，RSI差异尚不足以作为指标。 RSI非常有用，尤其是在与其他指标互补使用时。
4.随机
着名的证券交易员乔治·莱恩（George Lane）根据随机指标得出的结论是，如果价格在一天中一直呈上升趋势，则收盘价将趋于在近期价格范围的上限附近回落。 或者，如果价格一直下滑，那么收盘价往往会接近价格范围的下限。 该指标衡量资产在指定时间内的收盘价与其价格范围之间的关系。 随机震荡指标包含两行。 第一行是％K，它将收盘价与最近的价格范围进行比较。 第二行是％D（信号线），它是％K值的平滑形式，被认为在两者之间更为重要。
该振荡器形成的主要信号是％K线与％D线交叉时。 当％K向上突破％D时，形成看涨信号。 当％K向下穿过％D时，会形成看跌信号。 背离也有助于识别逆转。 底部和顶部的随机形状也可以作为一个很好的指标。 举例来说，深而宽的底部表明空头很强，在这一点上的任何反弹都可能是弱势且短暂。
包含％K和％D的图表被称为慢速随机指标。 随机指标是良好的指标之一，尤其是RSI可以很好地与该指标相结合。
5.布林带®
BollingerBand®是由金融分析师John Bollinger在1980年代开发的。 这是衡量市场超买和超卖情况的良好指标。 BollingerBands®由三行组成：中心线（趋势线），上线（阻力线）和下线（支撑线）。 当所考虑的商品价格波动时，波动范围趋于扩大，而当价格处于区间波动范围时，则收缩。
布林带®（BollingerBands®）对寻求发现区间波动市场拐点的交易者很有帮助，当价格下跌并触及较低区间时进行买入，而当价格上升至较高区间时进行卖出。 但是，随着市场进入趋势，该指标开始发出虚假信号，尤其是当价格偏离其交易范围时。 BollingerBands®被认为适合低频趋势跟踪。
底线
交易商可以使用许多技术指标，选择正确的指标对于做出明智的决定至关重要。 为了确保它们适应市场条件，趋势跟踪指标很适合趋势市场，而震荡指标很好地适应了各种市场条件。 但是，要当心：不正确地使用技术指标可能会导致误导和错误信号，从而造成损失。 因此，对于那些刚开始使用技术分析的人，建议从随机或布林带开始。
