什么是去趋势价格振荡器(DPO)?
去趋势的价格震荡指标是一种震荡指标,它剔除了价格趋势,以便估算从高峰到高峰或从低谷到低谷的价格周期的长度。 与其他振荡器(例如随机或移动平均收敛散度(MACD))不同,DPO不是动量指标。 它突出显示了价格的高峰和低谷,用于根据历史周期估算买卖点。
重要要点
- DPO用于测量价格/指标中的波峰和波谷之间的距离。 如果低谷在历史上大约相隔两个月,这可能有助于交易者做出未来的决定,因为他们可以找到最近的低谷并确定下一个低谷可能会在两个月内出现。 交易者可以将估计的未来高峰用作卖出机会,将估计的未来谷底用作购买机会。 该指标通常设置为回顾20到30个周期。
去趋势价格振荡器(DPO)的公式为:
</ s> </ s> </ s> DPO =从2X + 1周期前的价格-X周期SMA的价格其中:X =用于回溯周期的周期数SMA =简单移动平均线
如何计算去趋势的价格振荡器(DPO)
- 确定回溯期,例如20个周期。查找x / 2 +1个周期之前的收盘价。 如果使用20个周期,则这是11个周期之前的价格。计算最近x个周期的SMA。 在这种情况下,20.从x / 2 +1个时段前的收盘价减去SMA值(步骤3)以获得DPO值。
趋势价格振荡器(DPO)会告诉您什么?
趋势消失的价格振荡器试图帮助交易者识别资产的价格周期。 它通过将SMA与回溯期中期附近的历史价格进行比较来实现此目的。
通过查看指标上的历史高峰和低谷,这些历史高峰和低谷与价格的高峰和低谷一致,交易者通常会在这些关键时刻绘制垂直线,然后计算它们之间经过了多少时间。
如果谷底相距两个月,则有助于评估何时会有下一个购买机会。 通过隔离指标/价格中的最新低点,然后从那里预测下一个底部两个月来完成此操作。
如果高峰通常相隔1.5个月,则交易者可以找到最近的高峰,然后预测下一个高峰将在1.5个月后出现。 这个预计的高峰/时间框架可以用作在价格回落之前潜在卖出头寸的机会。
为了进一步帮助交易时机,波谷和波峰之间的距离可以用来估计多头交易的长度,或者波峰和波谷之间的距离可以用来估计空头交易的长度。
当x / 2 + 1时期之前的价格高于SMA时,指标为正。 当x / 2 + 1周期前的价格低于SMA时,指标为负。
下降趋势的价格指标并不能一路上涨到最新的价格。 这是因为DPO正在测量相对于SMA的价格x / 2 +1个周期,因此该指标只会上升到x / 2 + 1个周期之前。 没关系,因为该指标旨在强调历史高峰和低谷。
该指标在范围内,并且也转移到了过去,因此不是趋势方向的实时有用指标。 根据定义,该指标不用于评估趋势。 因此,确定哪个交易要取决于交易者。 在总体上升趋势中,周期底部可能会提供良好的买入机会,而高峰期则可能会出现良好的卖出机会。
如何使用去趋势价格振荡器(DPO)的示例
在下面的示例中,International Business Machines(IBM)大约每1.5到两个月触底。 注意到周期后,寻找与该时间段一致的买入信号。 价格每1到1.5个月出现一次峰值; 寻找与此周期一致的卖出/卖空信号。
去趋势价格振荡器(DPO)与商品通道指数(CCI)之间的差异
这两个指标都试图捕获价格变动的周期,尽管它们以非常不同的方式进行。 DPO主要用于估计资产从高峰到高峰或从低谷到低谷(或从高峰到低谷,反之亦然)所需的时间。 商品渠道指数(CCI)通常介于+100到-100之间,但突破这些水平则表明正在发生重要的事情,例如新的主要趋势正在开始。 因此,CCI更加关注主要周期何时开始或结束,而不是周期之间的时间。
使用去趋势价格振荡器(DPO)的局限性
DPO不会自行提供交易信号,而是一种辅助交易时机的附加工具。 它通过查看价格在何时达到顶峰和谷底来做到这一点。 尽管此信息可以为将来的期望提供参考点或基准,但不能保证历史周期长度将来会重复。 未来的周期可能会更长或更短。
该指标也没有考虑趋势。 由交易者决定交易方向。 如果资产价格自由下跌,即使价格处于周期底部,也可能不值得购买,因为价格可能很快就会继续下跌。
并非DPO上的所有高峰和低谷都将移至同一水平。 因此,查看价格以标记指标上的重要波峰和波谷也很重要。 有时指标可能不会下跌太多或上涨太多,但从该水平反转仍然是该价格的重要指标。