什么是抵押利率锁定浮动？
抵押利率锁定向下浮动是抵押利率锁定，如果市场利率在锁定期间下降，则可以选择降低锁定利率。 带有浮动下限选项的利率锁定可以为借款人提供在利率锁定期间抵制加息的安全性，而浮动下限选项则使借款人可以在锁定期间利用利率下降的优势。
重要要点
- 抵押利率锁定浮动是一种抵押利率锁定，可以选择在锁定期间市场利率下降时降低锁定利率。具有浮动选择的利率锁定可以为借款人提供在抵押期间锁定利率的保证。利率锁定期，而浮动选项允许借款人在锁定期间利用利率下降。抵押利率锁定浮动的局限性在于，借款人可能会为要使用的服务支付数百美元。没用过。 如果借款人错过了浮动利率，而利率下降了0.5个百分点或更多，则始终可以选择对抵押贷款进行再融资并利用较低的利率。
抵押率锁定如何浮动
如果抵押贷款利率在指定时间段内下降，借款人可以锁定抵押贷款利率，但也可以选择使用较低的利率。 在锁定期（可能是承销过程所需的时间）内，借款人可以利用利率下降的优势。
抵押贷款利率下调允许借款人锁定抵押贷款利率，但是如果利率下降，他们可以选择降低利率以使抵押贷款以较低利率处理。 但是，借款人为浮动期权的灵活性支付了费用，根据放款人的不同，费用可能是几百美元或几百美元。
抵押利率锁定浮动告诉您什么？
与任何金融期权一样，利率锁定的浮动期权具有与之相关的成本。 结果，具有浮动选项的费率锁比没有浮动选项的费率锁更昂贵。
利用浮动的优势
如上所述，借款人可以要求在抵押贷款关闭之前的任何时间行使浮动利率选择权，以利用较低的抵押贷款利率。 取决于抵押贷款人的条款，行使抵押贷款选择权的最早时间可能在抵押诉讼开始后一周。
选择较低的抵押贷款利率是借款人的责任，这意味着贷方没有义务告知借款人利率下降了。 借款人必须致电抵押贷款经纪人或贷方，以要求提供浮动期权。 重要的是要知道借款人不会自动获得较低的利率。
协议的条款应定义锁定的时间范围，例如30或60天。 该时间段允许借款人在处理抵押贷款申请时利用提高的利率。 抵押贷款利率的浮动有助于借款人锁定市场在收盘前提供的最低利率。
为什么贷款人会提供抵押利率锁定浮动
贷款人可能会向借款人提供利率锁定，因为他们不希望借款人四处逛逛或离开另一个贷款人或经纪人。 理想情况下，贷方希望长期从事借款人的业务，因为银行赚取的抵押贷款利息减去银行为抵押贷款支付的任何费用。
什么时候应该让抵押贷款利率浮动下来
如果抵押贷款利率在过去几个月或一年左右波动，或者一直在上升和下降，那么可能是购买浮动利率期权的好时机。 但是，这取决于利率在锁定期间是否有下降的机会。 借款人可以向提供抵押贷款的多家银行查询，以了解贷款人是否相信未来几个月利率会上升还是下降。
如果利率下降，已经稳定并似乎处于利率周期的底部，那么花几百美元左右的浮动期权可能就没有意义了。 理想情况下，您希望看到利率下降到足以支付浮动选项费用。 如果在承保过程中抵押贷款利率从5.10％降至5.00％； 例如，费率变动可能不足以抵消浮动期权的成本。
但是，如果预计在承保过程中利率可能会从5.10％降至4.60％，那么从长远来看，节省下来的费用可能会使上浮的费用黯然失色，这使其成为不错的选择。
比较所有类型的抵押贷款非常重要，因为与其他抵押贷款相比，包含下浮期权的费用可能更高。 如果市场上仍有降低利率的余地，那么浮动期权可能很有意义。 但是，如果市场已经跌至最低点，那么锁定利率就足够了。
抵押率锁定浮动的示例
借款人找到了房屋，提出要约，目前正准备在三十天之内完成抵押贷款的承销过程。 借款人决定利用浮动期权，因为过去几个月来利率一直在下降。
- 抵押贷款的利率锁定为30年的4.25％，借款人支付选择权以降低抵押贷款的利率锁定。两周后，抵押贷款利率降至3.80％，借款人行使了浮动利率期权。收盘时，抵押期内的抵押贷款利率设定为3.80％。 换句话说，按揭期限内的固定利率为3.80％。
抵押利率锁定浮动与可转换利率调整抵押之间的区别
可转换ARM是一种浮动利率抵押（ARM），它使借款人可以选择转换为固定利率抵押。 可转换ARM的上市是利用利率下降的一种方式，通常包括特定条件。 金融机构通常会收取一定费用，以将ARM转换为固定利率抵押贷款。
浮动利率抵押贷款的初始介绍利率要低得多，但是在设定的期限（通常为五年）之后，利率会根据指数加保证金进行调整。 该费率通常每六个月调整一次，并且可以根据合同中概述的条款进行调整。
抵押利率锁定浮动从利率锁定或固定利率抵押开始，但借款人可以选择行使选择权，以在利率下降时选择较低的利率。 但是，随着抵押贷款利率锁定下降，获得较低利率的选择通常会在30到60天内到期。 另一方面，可转换ARM允许借款人在转换为固定利率抵押贷款之前先享受较低利率的优势。
使用抵押利率锁定的局限性
抵押贷款利率锁定浮动的局限性在于，借款人可能为未使用的服务支付数百美元。 如果利率下降或处于历史低点，则为浮动期权支付费用可能没有意义。
同样，如果利率下降到足以长期节省借款人的钱并足以支付新抵押的结账成本，则借款人始终可以为抵押贷款再融资。 许多贷方将在抵押贷款结清后的六个月内允许借款人进行再融资。 换句话说，如果您错过了浮动利率，而利率下降了0.5个百分点或更多，则您可以随时进行再融资并利用较低的利率。
