您应该从退休计划中借款吗？

目录

• 贷款与取款
• 多样化
• 双重税收
• 无法还款
• 为什么要从计划中贷款
• 检查您的计划规定
• 补充您的帐户
• 底线

退休计划的目的是为您的下班时间提供资金，使您能够维持或改善退休前的生活水平。 因此，您的财务/退休计划人员会鼓励您在合格的退休帐户中存入尽可能多的钱，并在计划允许的范围内推迟提取款项。

从您的退休帐户中提取资金可能会对您的退休储蓄产生不利影响，但是在某些情况下这样做很有意义。 ，我们将介绍从您的退休帐户借钱的一些利弊。

贷款与取款

首先，让我们区分一下。 贷款不同于从退休帐户中提款。 当然，这两种方法都会减少投资组合中的资产：如果您的帐户持有100, 000美元，而您取出40, 000美元，则余额为60, 000美元。 但是，在提款时，您不需要退还计划中分配的金额，而必须向计划中偿还贷款，以避免将其视为应税事件。

多样化

多元化是退休计划的重要组成部分。 （请参阅：“多元化的重要性”。）退休计划人员通常建议根据个人客户的风险承受能力对资产进行多元化。 尽管计划是基于资产的过去和预计的绩效，但必须考虑风险，除非涉及产生保证的回报率或保证的利率的资产。 从您的退休计划中借钱的缺点之一是贷款额不再被投资，因此有可能搞乱多元化比率，直到将款项返还给计划为止。

但是，当您贷款时，贷款金额将被视为计划中的一项资产，因为它将由您的期票代替。 虽然金额不会多样化，但它将获得保证的回报率，该回报率可以是最优惠利率的平均值加2％。 请记住，多元化伴随着风险，除非您的某些投资有保证的回报率，否则您的投资可能会产生负回报。 因此，从您的帐户中获得贷款的好处是您将获得保证的贷款金额收益率。

双重税收

反对从退休计划中贷款的论点之一是，您偿还的利息金额将被双重征税。 这是因为偿还贷款（包括利息）将使用已经征税的金额，并且在从退休帐户中提取时将征税。

Milestone资产管理集团总裁Michael Mezheritskiy表示：“一旦您的税后贷款还款达到401（k）计划，它们就会变成税前，当您退休并开始接受分配时，您的贷款还款将再次被征税。” ，雅芳，Ct。 “因此，双重征税。”

让我们看一个例子：

假设1：

• 您以税前的基础向退休计划捐款100, 000美元，这100, 000美元产生了10, 000美元的收益，您从未从退休计划余额中获得贷款。

从您的退休帐户中提取$ 110, 000时，将按照您的普通所得税税率纳税。 因为这100, 000美元来自税前资金，而10, 000美元的收入是在税前基础上产生的，所以这110, 000美元仅在提取时才征税。

假设2：

• 您以税前的基础向退休计划捐款100, 000美元，这100, 000美元产生了8, 500美元的收入，您从该计划中借了20, 000美元的贷款（已偿还），偿还的利息为1, 500美元。

从您的退休帐户中提取$ 110, 000时，将按照您的普通所得税税率纳税。 由于100, 000美元来自税前资金，并且8, 500美元的收入是基于税前收益的，因此108, 500美元仅在提取时才征税。 但是，借贷的利息还款中的$ 1, 500用已经征税的额度偿还了，当从您的退休帐户中提取时会再次征税。 因此，您需要为这笔$ 1, 500纳税两次。

未能还款的后果

除了一些狭义的例外，从您的退休帐户中提取的贷款必须至少每季度偿还一次，并且必须按水平，本金和利息的摊销额偿还。 不满足这些要求可能导致贷款被视为应纳税交易。 这也意味着您将失去机会来获得该金额的递延所得税收益，并以此进行多元化投资。

“我认为，除非万不得已，否则最好不要从退休计划中借钱。 即使这样做是获得资本免税的方式，但这种方式并不总是可行的。”纽约州史坦顿岛综合财富管理集团有限公司总裁艾伦·卡茨（Allan Katz）说

被视为分配的贷款余额不仅要缴纳所得税，而且可能要缴纳10％的早期分配罚金。

为什么要从退休计划中贷款？

仅当您用尽了其他融资方式，或者该贷款有助于改善财务状况时，才应从退休计划中贷款。 例如，如果您的信用卡余额为20, 000美元，利率为15％，并且您每月有能力支付400美元，那么从退休计划中贷款以偿还信用卡可能具有良好的财务意义。余额。 让我们比较两种情况：

退休计划贷款金额	$ 20, 000	信用卡余额	$ 20, 000
利率	4.50％	利率	15％
付款频率	每两周一次	付款频率	每月一次
支付金额	$ 171.94	支付金额	$ 400
还款期	5年	还款期（如果每月还款额为$ 400）	六年7个月
总利息	$ 2, 351.41	总利息	$ 11, 582