如今，财务顾问在管理业务时可以选择几种不同的平台。 有些仅收取佣金，而另一些则收取服务费和佣金的组合。 但是，如今，许多顾问现在选择完全抛弃其经纪交易商，并实行仅收费的做法。 一些公司仍以佣金形式提供保险和年金，但其他公司甚至不采用这种方法，并为其提供的所有产品和服务采用整体收费的结构。
费用与佣金
与基于佣金的计划相比，基于费用的计划可以为财务计划员和客户提供几个关键优势。 对客户而言，最明显的好处之一就是他们确切地知道自己所支付和获得的回报。
大多数收费咨询师会按小时收取固定服务费。 他们必须尝试或阅读繁琐的招股说明书或其他销售材料中几乎没有或没有精美的印刷品，这些印刷品可能显示出大量额外费用或顾问在购买时可能会忽略提及的罚款。
许多注册投资顾问（RIA）还将其费用构成为管理资产（AUM）的百分比，这直接使他们的财务利益与客户保持一致，因为随着客户资金的增长，其百分比将成比例地增加。 从事佣金工作的顾问经常会面临过度交易其客户账户以产生足够收入的诱惑。
由于RIA通常会始终为提供其提供的服务而获得报酬，而不论其费用结构如何，因此它们也更倾向于为客户提供其他服务，例如全面的财务计划和社会保障分析。
许多基于佣金的计划者不愿提供这种非事务性服务，因为他们不能直接为其产生任何收入。 客户也可以更轻松地知道RIA受严格的信托标准约束，这要求他们无条件地将客户的利益置于自身利益之上，而不考虑所有其他因素。
即使是还提供佣金和保险年金的RIA，在使用这些产品时也必须遵守这一高标准。 仅按佣金付费的计划人员必须符合较低的适用性标准，该标准仅根据单个交易检查特定产品或投资对客户的适用性。
此外，在过去的几年中，媒体积极地向公众推广了收费顾问，称他们为不想受不道德的掠夺性销售人员掠夺的未受过教育的消费者的避风港。
基于费用的结构通常还可以为客户提供额外的税收优惠，因为他们的自付费用可以在附表A中列为杂项投资的杂项投资费用。 佣金用于降低资本收益的成本基础，但不能在1040表格中单独列出。
应当指出的是，有时投资者实际上会从佣金成本中获得比自付费用更大的节省，这取决于所使用的帐户类型，执行的交易数量，已实现的收益金额以及投资者的收益。税率。
在遵守监管机构方面，RIA通常也更容易。 金融业监管局（FINRA）要求经纪交易商的合规部门密切监视那些拥有原始记录的注册代表，这些记录与那些因犯下无数次违规记录而留下深刻印象的纪律记录的人一样密切。
但是根据信托法规，这种背叛行为很难摆脱，而那些试图这样做的人可以迅速撤销其RIA许可证。 RIA可以更轻松地批准销售和市场营销材料，并且通常在允许其展示内容方面享有更大的自由度。 RIA模型通常还具有更高的官僚作风，使计划人员可以花更多的时间发展业务并为客户提供服务。
千禧一代
随着千禧一代的人们开始完成学业并寻找工作，越来越明显的是，他们希望获得与计划者不同的金融服务类型，并且与父母相比，他们对收费结构更加开放。
总是支付佣金的年长投资者可能会对这种安排感到满意，但是随着年轻一代开始将其长辈挤出现代劳动力队伍，这种传统的商业形式在未来几年可能会大幅减少。
嘛
从逻辑上说，只收取费用的咨询公司（即使它们还提供保险和年金）在物流上比与经纪交易商联系的公司更容易买卖。 与涉及经纪交易商的情况相比，RIA公司可以更快地移动客户帐户并进行品牌重塑，而法律和公司的纠纷也要少得多。 反过来，这种优势使RIA公司对潜在买家更具吸引力，他们可能愿意为他们付出更高的价格。
全国食品添加剂联合会
尽管他们没有经纪交易商可以帮助他们开展业务，但收费顾问并不需要独自一人。 全国个人理财顾问协会（NAPFA）成立于1983年，旨在为收费人群提供专业支持。 该组织要求其成员遵守特定的道德准则，并每年接受一次基准宣誓，以反映他们对进行披露利益冲突的做法的承诺，提供适当的书面披露，并且当然采用仅基于费用的薪酬结构。
NAPFA还为其成员提供网络和营销支持，继续教育和专业发展的机会以及年度会议，会员可以在此交换意见并了解新产品和服务以及行业创新。 寻求纯粹基于费用的计划方法的客户还可以在组织网站的所在区域内找到会员计划员。
底线
尽管基于佣金的金融产品销售不会很快消失，但基于收费的顾问正在扩大其金融市场的份额，并继续在争夺新客户的过程中发力。 希望了解更多有关成为RIA并仅向客户收取费用的顾问的信息，请访问NAPFA的网站。
