根据纽约联邦储备银行《家庭债务和信贷季度报告》的最新数据，2018年第一季度抵押贷款余额增加了570亿美元，抵押贷款债务比2017年第一季度增加了3, 120亿美元。 住房债务目前总计8.94万亿美元，接近但仍低于我们在2008年第三季度看到的9.99万亿美元的峰值。
尽管抵押贷款余额是几个季度中增幅最大的，但仍低于2008年的峰值，并且远低于受住房危机影响最严重的州，例如佛罗里达州，亚利桑那州，内华达州和加利福尼亚州。 相比之下，得克萨斯州，北达科他州和特拉华州的抵押贷款余额比之前的峰值高出10％以上。 据说，较高的抵押贷款余额表示更多的复苏，或者首先受危机影响较小。
抵押债务似乎是放贷人的好选择
第一季度，新抵押贷款借款人的信用中位数从755上升到761，仍然处于很好的范围内。 甚至更好的是，严重拖欠的抵押贷款的百分比（在90天或更长时间内没有还款的抵押贷款）继续提高，其中处于早期拖欠贷款的抵押贷款的40.5％赶上了他们的支付，而第一季度为35.9％。 （有关更多信息，请参见 获得抵押的6个技巧 。）
除住房抵押债务外，抵押债务的拖欠率是任何类型的家庭债务中最低的。 根据《家庭债务和信贷季度报告》，到2017年底，仅有1.2％的抵押贷款严重拖欠（超过90天）。
TransUnion使用与美联储不同的数据（后者使用的是Consumer Credit Panel / Equifax数据），衡量了60天以上的抵押贷款违约率，并显示该比率已从2010年第一季度的峰值7.21％下降至2017年第四季度的最低水平为1.83％。TransUnion预测，由于住房价格反弹，强劲的就业和家庭收入增加，抵押贷款拖欠率将在2018年降至2005年以来的最低水平1.65％。 除了强大的经济因素外，拖欠还相对较低，因为人们优先考虑住房付款，因为拖欠抵押贷款的后果要比拖欠信用卡或学生贷款的后果严重得多，后者拖欠贷款率为4.6％和11％
抵押债务助长了家庭债务总额
抵押债务是家庭债务总额的最大组成部分，在连续15个季度增长之后，增加了630亿美元，达到历史最高点的13.21万亿美元。 抵押贷款余额占家庭总债务的71％。
包括新抵押和再融资在内的抵押来源从第四季度的4520亿美元降至4280亿美元，这可能是由于秋季和冬季月份典型的房屋需求下降以及利率上升所致。 根据全国房地产经纪人协会的数据，12月成屋销售下降了3.6％。 但是，它们在11月和10月分别增长了5.6％和2.0％。
根据TransUnion的数据，每个借款人的平均抵押债务为200, 935美元。 抵押贷款账户总数从2016年第四季度的5, 200万个增至5, 270万个。最近三个季度的5, 270万个数字持平，这意味着新抵押（发起）的数量大约等于的抵押贷款被还清。 可以通过出售，再融资或想要自由，清晰地拥有房屋来偿还抵押贷款。
抵押利率上升
TransUnion预计2018年利率上升将把来自再融资的新抵押贷款比例从2017年的35％降低到2018年的28％。（更多信息，请参见 再融资前要问的6个问题 。）30年固定抵押贷款利率提高了略有增加，从2017年9月28日的3.83％增至2018年2月8日的4.42％。美联储在12月中旬将其目标联邦基金利率提高了0.25％。 2月中旬的利率为4.51％，为2014年4月2日以来的最高点。
TransUnion表示，利率上升已影响到再融资，但未影响购买活动。 2017年美国房屋销售是2006年以来最强劲的。12月全国房屋价格中位数为246, 800美元，五个最热门的房地产市场中有四个在加利福尼亚州。 （有关更多信息，请参阅《 首次购房者指南》 。）
抵押债务增加意味着什么？
如此高且数量不断增加的抵押债务是一件好事，还是意味着人们再次过度扩张自己，而另一场房屋崩溃迫在眉睫？ 根据TransUnion高级副总裁兼抵押业务主管乔·梅尔曼（Joe Mellman）的声明，我们不必担心：“房价上涨，可靠的承保标准和强劲的经济导致抵押贷款行业的风险极低。 ，这很可能会持续到2018年。”
梅尔曼（Mellman）预计住房需求将保持强劲，但他认为，由于利率上升和搬迁到更好的住房的高成本，购房者将难以满足入门级住房的紧张供应。 入门级住房紧张的原因之一是，许多现有房主拥有不想离开的低息抵押贷款，最重要的是，他们可能无力负担当今更昂贵的住房。 12月税收法案的影响也可能会影响房地产市场，但我们尚不清楚是否或如何。 （有关更多信息，请参阅 GOP税单如何影响您 。）
底线
2017年第四季度抵押贷款余额的增加似乎并没有引起人们的警觉，因为当时房地产泡沫正在膨胀，大萧条正在酝酿之中。 很少有消费者拖欠贷款，许多拖欠贷款的人追赶，止赎房屋的价格创下历史新低。 随着今年的发展，有趣的是，库存紧张，利率上升和税单如何影响房地产市场和抵押贷款借款人。
