什么是有联系的人？
在期货交易中，术语“关联人”是指在经纪人或交易商的雇员中担任销售或监督销售的特定人员。 不包括文职和行政员工。
重要要点
- 关联人是指从事销售或销售监督的经纪人/交易商公司所从事的期货交易中的人员，他们的订单流程可能并不公开，需要在监管机构进行注册，并必须在这样他们就不会从订单流信息中个人受益。
了解有联系的人
关联人受不同的期货交易所和监管机构的法规约束。 这些实体以特定角色对人进行监管，以确保信息的不均匀流动（即使自然发生）也不会妨碍或欺骗投资者的交易和研究活动。 对于已经注册以下人员的人，无需在美国国家期货协会（NFA）进行单独注册：
为什么要与众不同？
监管金融市场以确保它们对所有参与者公平，无论其规模，影响力或经验如何。 这包括信息流，订单和其他因素，使任何合格的个人都可以参与市场。
通过要求处理客户资金的个人和公司向FINRA和/或NFA作为关联人注册，如果他们尚未以其他身份注册，则参与者必须遵守规则和法规以促进公平市场。
此外，如果监管者不遵守这些规则和规章，他们有权惩罚，罚款或开除参与者。 注册还建立了解决仲裁争议的方法，包括仲裁。
因此，客户拥有一层保护，以确保他们的市场准入是公平的，他们的资金只会用于他们的利益。 同样的保护措施适用于客户活动产生的信息。 例如，关联人员可能不会在客户的订单之前下达个人订单，并且他们无法将有关客户订单的信息提供给其他客户或外部方。 关联人还同意允许对其交易和帐户余额进行监控。
包括FCM和IB在内的相关人员必须满足以下最低标准：
- 最低净资本客户资金（仅FCM; IB不持有客户资金）客户的披露和其他要求财务和其他申报
这可以保护客户免受交易执行中的市场风险以及公司倒闭（可能会带走客户资金）的风险。 尽管关联人员（和公司）不一定是受托人，但它也可以防止利益冲突。 尽管他们必须遵守道德商业惯例，但不必满足投资顾问必须达到的更高的信托标准。
