联邦和州政府建立了无数机构来监管和监督金融市场和公司。 这些机构各自具有特定范围的职责和责任，使它们能够在实现相似目标的同时彼此独立行事。 尽管对于这些机构的效率，有效性甚至需求的看法各不相同，但它们的设计都有特定的目标，并且很可能会持续一段时间。 考虑到这一点，以下文章是对每个监管机构的完整回顾。
联邦储备委员会
美联储（FRB）是所有监管机构中最受认可的机构之一。 因此，“美联储”经常因经济下滑而受到指责，或因刺激经济而受到指责。 它负责影响金钱，流动性和整体信贷状况。 其实施货币政策的主要工具是其公开市场操作，该操作控制着美国国债和联邦机构证券的买卖。 买卖可以改变准备金的数量或影响联邦基金利率-存托机构隔夜将余额借给其他存托机构的利率。 董事会还监督和规范银行体系，以使金融体系具有整体稳定性。 联邦公开市场委员会（FOMC）确定美联储的行动。 （要了解更多信息，请参阅 美联储的 教程。）
联邦存款保险公司
联邦存款保险公司（FDIC）由1933年的格拉斯－斯蒂格尔法案（Glass-Steagall Act）创建，旨在为存款提供保险，以确保银行支票和储蓄存款的安全。 它的任务是保护每个存款人最多250, 000美元。 创建FDIC的催化剂是1920年代大萧条时期的银行挤兑。 （有关背景知识，请参阅 《 FDIC的历史》 。）
货币主计长办公室
最早的联邦机构之一，货币监察长办公室（OCC）根据《国家货币法》于1863年成立。 其主要目的是监督，监管和向在美国经营的银行提供章程，以确保整个银行体系的健全性。 这种监管使银行能够竞争并提供有效的银行和金融服务。
节俭监督办公室
节俭监督办公室（OTS）由美国财政部根据1989年的《金融机构改革，恢复和执行法》于1989年成立。该办公室完全由其监管的机构资助。 OTS与OCC相似，只不过它监管联邦储蓄协会，也称为储蓄或储蓄和贷款。
商品期货交易委员会
商品期货交易委员会（CFTC）成立于1974年，是一个独立机构，负责监管商品期货和期权市场，并提供竞争性和有效的市场交易。 它还旨在保护参与者免受市场操纵，调查滥用交易行为和欺诈行为，并保持清算流程流畅。 CFTC自1974年开始发展，并于2000年通过了2000年《商品期货现代化法案》。 通过与证券交易委员会（SEC）建立联合程序来监管单一股票期货，这改变了该机构的面貌。 （有关期货市场运作 原理 的基本说明，请阅读《 期货基础知识 》。）
金融业监管局
金融业监管局（FINRA）成立于2007年，其前身是美国证券交易商协会（NASD）。 FINRA被认为是一个自我监管组织（SRO），最初是根据1934年《证券交易法》成立的。FINRA监督与公众有联系的所有从事证券业务的公司。 它还负责培训金融服务专业人员，许可和测试代理，并监督调解和仲裁过程，以解决客户和经纪人之间的纠纷。 （有关更多信息，请参见 谁在寻找投资者？ ）
国家银行监管机构
州立银行监管机构的运作方式与OCC类似，但州级特许银行在州一级运作。 他们的监督与美联储和联邦存款保险公司一起进行。
国家保险监管机构
州监管机构监视，审查和监督保险业如何在本州开展业务。 他们的职责包括保护消费者，进行刑事调查和执行法律诉讼。 他们还提供许可和授权证书，要求申请人提交其操作详细信息。 （有关特定国家机构的目录，请访问www.insuranceusa.com。）
国家证券监管机构
这些机构加强了FINRA和SEC在该州证券业务中与监管相关的事务。 它们为不需要在SEC进行注册并需要对这些顾问执行法律诉讼的投资顾问提供注册。
证券交易委员会
SEC独立于美国政府行事，由1934年的《证券交易法》建立。SEC是最全面，功能最强大的机构之一，负责执行联邦证券法并规范大多数证券行业。 它的监管范围包括美国证券交易所，期权市场和期权交易所以及所有其他电子交易所和其他电子证券市场。 它还对国家监管机构未涵盖的投资顾问进行监管。 （要了解更多信息，请阅读 《财政部和美联储 ， 监管证券市场：SEC概述 以及 您的银行存款是否有保险？ ）
结论
所有这些政府机构都试图规范和保护那些参与其所管理的行业的人。 它们的覆盖范围经常重叠； 但是，尽管其政策可能有所不同，但联邦机构通常会取代州机构。 但是，这并不意味着国家机构的权力较低，因为它们的职责和权限是深远的。
了解银行，证券和保险业的法规可能会造成混淆。 尽管大多数人永远不会直接与这些机构打交道，但它们会在某些时候影响他们的生活。 美联储尤其如此，它在影响流动性，利率和信贷市场方面具有很强的影响力。
