什么是L股年金类别？
L股年金类别是可变年金的一种版本，它比大多数人更早开始支付，但管理费用相对较高。 它适用于希望在相对较短的时间后就可以开始从帐户中提取资金的投资者。
可变年金提供的其他股票类别为A股，B股，C股，O股和X股年金类别。
L股年金类别的基础
通常，可变年金是保险公司为计划退休的投资者设立的长期投资工具。 投资者支付年度保险费，该费用投资于股票，债券和货币市场基金等资产的任何组合。
从这些投资中积累的财富将递延税款，直到钱被提取，并且可变年金的价值与基础投资的业绩相关。
除了支付的保险费外，年金人还支付死亡风险和费用（M&E）费用，以补偿保险公司年金人将超过其预期寿命的风险。
保险公司向年金投资者提供有保证的年金定期付款。
可变年金由州保险监管机构，证券交易委员会（SEC）和金融业监管局（FINRA）监管。
重要要点
- L股年金是一类可变年金，允许较短的退保期，通常为3-4年。其他可变年金类别的退保期通常为10年或更长时间。能够更快地从年金中提取资金的好处但是，在不加罚款的情况下，会带来更高的行政，监测和评估以及其他费用。
L股年金类别优势
可变年金有多种可用的股份类别，其中之一是L股份类别。 L股类别在交出费用，管理和费用费用以及M&E费用表方面与其他年金类别不同。
投降期是指年金人可能无法从帐户中提取资金的时期。 否则，将收取退保费或罚款。
L股类别的退保期为三至四年，这表示所有者可以在三四年后根据金融机构的合同协议开始取款。
可变年金的平均退保期为六至八年，这使得L股年金成为一种有利的选择。
L股类别的另一个优点是，它不像A股和O股类别那样收取前期销售费用。 与A股相关的前端销售费用是购买股票时支付的费用，并从投资组合的投资额中扣除。 O股类别收取基于溢价的销售费用，该费用等于帐户投资额的固定百分比。
L股年金类别风险
与其他可变年金类别相比，L股年金类别提供相对较高的死亡风险和费用（M&E）费用。 M&E费用是年金帐户价值的百分比，并且是持续的成本，甚至在投降期之后仍在持续。
百分比越高，投资价值越小。 可变年金的M&E费用通常在0.9％至1.95％之间，而L股类别费用在该范围的较高范围内。
行政和分配费用是服务和分配年金支付的费用。 其中一些费用与帐户之间转移资金的费用以及准备月度报表和确认报告的费用有关。
每年的浮动年金管理费范围从0.0％到0.6％，其中L股提供更高的帐户价值百分比。 一些金融机构将M&E和管理费用合并为一个，并将合并的费用分类为MEA费用，即年死亡率和费用费以及管理费。
L股年金类别下可能收取的其他费用包括年度服务费和特殊功能的费用，例如长期护理保险和加倍身故保险金。
重要的是，投资者必须认真阅读合同协议，以了解和了解与他们的年金账户相关的费用。
L股年金类别：谁购买
L股对于希望在短短四年后获得投资资金而不受处罚的投资者而言，是最有价值的。 考虑以下示例。 初始投资为100, 000美元的标准可变年金在五年内的增长率为10％。
根据标准合同，退保期限为八年，每年MEA费用为1.1％。 五年后，投资额增加到153, 157.90美元，但年金人不能在没有受到三年处罚的情况下获得这些资金。
持有L股年金类别，年期为四年，每年MEA费用为1.90％的年金人将看到，五年后的投资价值为147, 614.30美元，低于上述标准年金合同。 但是年金人可以在这段时间内提取其中一些资金，这在另一种年金类别下是不可能的。 因此，年金者将支付更高的管理费，但可以更早地获得收入。
