如果参议院税制改革法案中的一项提案获得通过，查尔斯·施瓦布（Charles Schwab），道明美国证券交易所（TD Ameritrade），E * TRADE以及其他具有自动咨询服务的在线经纪公司可能不得不改变其为客户转移资金的方式。
新规则将改变投资者如何抛售应税经纪账户中的股票。 就目前而言，投资者可以选择在股票，共同基金或交易所交易基金（ETF）中拥有多个头寸的情况下卖出多少手，但是根据提议的规则称为先进先出，投资者可以首先要出售他们购买的股票，这通常是收益最大的批次，因此产生更大的税收冲击。
如果该规则生效，则可能需要机器人顾问更改其算法，这些算法旨在帮助投资者选择合适的手数以降低税收。 当投资者同时出售获胜和亏损的股票以抵消任何资本收益（如果投资者拥有不同数量的股票）时，它还可以防止税收损失的产生。 在投资行业的强烈反对之后，互惠基金被排除在规则之外。该行业认为，客户将不得不支付更多的税款，因此可能更倾向于持有股票更长的时间。
机器人顾问Betterment的咨询和投资副总裁亚历克斯·本克（Alex Benke）最近对CNBC表示：“这基本上意味着对投资者的更高税收，因为他们的控制较少。” 该高管表示，如果规则通过，Betterment将不得不更改其算法。
由于共和党仍在辩论越过唐纳德·特朗普总统的办公桌的最终提案中应包括什么内容，因此该税单的一部分实际上是否通过尚悬而未决。 目标是在2017年底之前签署协议。潜在的新规则来自在线经纪商，特别是TD Ameritrade，他们着重强调了一种新的税收损失收集工具，以脱颖而出。
本月早些时候，TD Ameritrade为ETF投资者推出了一项新的税收减免收集服务，这些投资者在税收优惠的退休储蓄账户之外持有其投资。 虽然可以很容易地发现股票投资组合中的赢家和输家，但为ETF投资者识别这些机会可能会变得更加困难。 为了帮助这一过程，TD Ameritrade为那些在其TD Ameritrade投资管理公司的基本投资组合和选择性投资组合中投资了应税账户的人推出了免费服务。
参加税收损失收取服务的客户每天都会通过在线经纪人对其投资组合进行审查，以确定税收损失收取的机会。 如果没有任何资本收益，或者亏损超过收益，则投资者可以利用亏损抵消每年的其他应税收入3, 000美元。 抵消资本收益后，投资者也可以将额外的损失转嫁到未来的年份。
