未摊销债券溢价的定义
未摊销债券溢价是指票面价值与债券所售金额之间的金额减去利息费用。 这是债券溢价的剩余部分，可以在债券的整个生命周期内冲销。 未摊销的债券溢价不包括已摊销或冲销的任何利息。
分解未摊销债券溢价
债券溢价是价格高于其票面价格的债券。 当经济中的现行利率下降时，债券的价格就会上升。 这是因为市场利率低于未偿还债券的固定票面利率。 由于债券持有人持有较高付息债券，因此他们要求溢价出售债券。 例如，假设利率为5％时，债券发行人以每年5％的固定息票出售债券。 一段时间后，利率下降到4％。 新发行的债券将以较低的利率发行债券。 宁愿购买具有较高息票的债券的投资者，必须向较高息票的债券持有人支付溢价，以激励他们出售债券。 在这种情况下，如果债券的票面价值为1, 000美元，利率下降后债券的售价为1, 090美元，则卖出价格与票面价值之间的差额就是未摊销的债券溢价（90美元）。
未摊销债券溢价是指部分债券溢价将在以后的费用中摊销（冲销）。 该债券的摊销金额计入利息费用。 如果债券支付应税利息，债券持有人可以选择摊销溢价，即使用溢价的一部分来减少所含税款的利息收入。 投资应税溢价债券的人通常会从溢价摊销中受益，因为摊销的金额可用于抵销债券的利息收入，这将减少投资者必须就债券支付的应税收入额。 应税债券的成本基础减去每年摊销的保险费金额。
如果债券支付免税利息，债券投资者必须摊销债券溢价。 尽管在确定应纳税所得额时不能扣除此摊销额，但纳税人必须通过当年的摊销来减少其在债券中的基础。
计算未摊销债券溢价
为了计算纳税年度的摊销额，将债券价格乘以到期收益率（YTM），然后从债券的票面利率中减去其结果。 根据上面的示例，到期收益率为4％。 债券的售价乘以YTM得出$ 1, 090 x 4％= $ 43.60。 从票面金额中减去此值（5％票面利率x 1, 000美元面值= $ 50）得出的结果为$ 50-$ 43.60 = $ 6.40，这是可摊销的金额。 出于税收目的，债券持有人可以将他或她的$ 50利息收入减少到$ 50-$ 6.40 = $ 43.60。 一年后未摊销的溢价为$ 90的债券溢价– $ 6.40的摊销金额= $ 83.60。
在第二个纳税年度，债券溢价中的$ 6.40已摊销，因此债券的成本基础为$ 1, 090-$ 6.40 = $ 1, 083.60。 第2年的溢价摊销= $ 50 –（$ 1, 083.60 x 4％）= $ 50-$ 43.34 = $ 6.64。 第二年后剩余的保费或未摊销的保费为$ 83.60-$ 6.64 = $ 76.96。
假设债券在五年内到期，那么您可以对剩余的三年进行相同的计算。 例如，债券在第三年的成本基础将为$ 1, 083.60-$ 6.64 = $ 1, 076.96。
未摊销债券溢价的会计处理
未摊销的债券溢价是债券发行人的责任。 在财务报表上，该溢价记录在称为未摊销债券溢价帐户的负债帐户中。 该账户确认债券发行人尚未在债券有效期内摊销或从利息费用中扣除的剩余债券溢价金额。
