查尔斯·施瓦布（Charles Schwab Corp.）（SCHW）名列咨询服务领域的领先者之列，拥有1, 130万个帐户，处理了美国45万亿美元可投资资产中的7％。 现在，这家金融服务公司决定向其机器人顾问收取固定的月费，从而引领整个行业的重大变革，就像Netflix Inc.（NFLX）和Spotify Technology SA（SPOT）为其消费者服务收取月费一样。 各种行业专家和市场观察家认为，取消直接收取财务建议的费用会在整个行业内引起连锁反应。
Schwab的新订阅服务
- 一次性$ 300的计划费$ 30每月在所有资产级别的认购费用$一年后每年$ 360包括投资管理，财务计划，经过认证的财务计划师的无限制指导以及其他财富管理工具
每年$ 360的新服务
Schwab正在为其混合机器人顾问推出月度订阅服务，这种投资在使用诸如Robinhood和Wealthfront等竞争对手平台的千禧一代中广受欢迎。 Schwab现在不再收取原先的资产管理费（AUM为0.28％），而是收取最初的一次性$ 300计划费，以及每月$ 30的订阅费，该费用在较高的资产水平下不会改变。 对于使用Schwab Intelligent Portfolios Premium签约的用户，第一年后的年费为360美元，无论投资组合的价值如何，他们都将可以使用投资管理，财务计划以及来自注册财务策划师的无限制指导。 该服务还提供了可以帮助客户设定目标，定义风险，减少税金，为大学储蓄，资助房屋，管理债务等工具。
《华尔街日报》（Wall Street Journal）投资专栏作家Jason Zweig认为，旧的资产管理不足模型可以根据投资组合的规模收取高额的年费，这使大众认为，投资“既神秘又昂贵，而财务计划却平凡然而，最近，投资管理费用有所下降，而据业内专家称，熟练的财务规划师的建议已被证明“为您的净资产创造了奇迹”。
Zweig说：“ Schwab的举动应该在市场上引起冲击：财务计划是值得付出更多的服务，而投资管理应该接近免费。”
连锁反应
施瓦布的庞大规模和对零售投资界的影响可能会鼓励其他公司改变其做法。
“我们将回顾这一天，并说这是我们业务的重大变化，”行业顾问Wealth Consulting Partners总裁加文·斯皮兹纳（Gavin Spitzner）对《投资新闻》说。 他将施瓦布（Schwab）的最近公告与1975年相关，当时解除对佣金的管制允许创建像施瓦布（Schwab）这样的折扣经纪公司。
实际上，根据《投资新闻》，业内其他公司已经采用了订阅费用模式，包括XY计划网络和Cetera金融集团的顾问。
XY Planning Network的联合创始人迈克尔·基茨（Michael Kitces）说，其他人也一定会效仿，该公司支持大约900名顾问。 他说：“我给Vanguard三个月（六个月），以同样的方式启动高额的月度订阅层，以建立更深层次的计划关系。”整个其他层面的方法。”
Kitces的公司每月增加约30名新顾问，他表示，市场上有更多的机会吸引更多的进入者。 他说：“现在，这片海洋是如此之大，蔚蓝而又深。”
下一步是什么？
并非所有人都对低成本混合动力车型如此乐观，包括曼宁财富管理公司（Manning Wealth Management）的财富策略师万斯·巴尔瑟（Vance Barse）。 他警告说，预算友好的模型可能会吸引有复杂需求的个人，但最终可能会得不到充分的服务。
根据《投资新闻》，Barse先生问：“这些CFP是否与客户的CPA和房地产规划律师一起工作？这个新闻给我带来的问题多于答案，我倾向于开设一个账户以直接评估其发展趋势。这些计划者以及客户体验如何。”
