什么是选项回溯？
期权回溯是指授予期权的过程，该期权的日期在该期权的实际发行之前。 这样，可以将授予的期权的行使价设置为低于授予日公司股票的行使价。 该过程使授予的期权“以金钱形式”对持有人有价值。
了解选项回溯
当仅要求公司在授予日期后的两个月内向SEC报告股票期权的发行时，就会发生此过程。 公司只需要等待一段时期，即公司股价跌至低点，然后在两个月内上涨。 然后，公司将授予该选择权，但将其日期定在或接近其最低点。 这是将向美国证券交易委员会报告的授予的期权。
在要求公司在两个工作日内向美国证券交易委员会报告期权授予后，期权回溯的行为变得更加困难。 Sarbanes-Oxley立法对归档窗口进行了调整。
期权回溯限制的执行
在为期两天的报告规则生效后，美国证券交易委员会发现许多公司仍在违背法律，回溯期权。 在一些无意回溯的情况下，无序，不及时的文书工作被认为是原因。 最初，由于许多公司回避了《萨班斯-奥克斯利法案》（Sarbanes-Oxley）造成的规则调整，也导致报告规则执行不力。
SEC将会继续调查并起诉被发现存在追溯日期的公司和关联方，在某些情况下，这是欺诈和欺骗性计划的一部分。 例如，美国证券交易委员会（SEC）于2010年对Trident Microsystems和该公司的两名前高管提起了民事诉讼，指控其违反了认股权。 该法律诉讼指控称，从1993年至2006年，前首席执行官和前首席会计官指示该公司参与向高管和某些员工提供未公开薪酬的计划。
首席执行官弗兰克·林（Frank C. Lin）被指控对股票期权文件进行回溯，以使人们认股权在授予日之前被授予。 据称，该计划被用来使公司的管理人员和雇员以及其董事受益。 这包括在给新员工的录取通知中介绍的选项回溯。 该公司提交的年度和季度报告不包括因期权回溯事件而产生的赔偿费用。
Trident及其前高管同意和解，但不承认或否认SEC投诉中的指控。
