这就是典型的证券公司的运作方式

许多个人投资者信任大型证券公司或投资交易商的资金。大型经纪公司通常有数千名员工。最受认可的公司使投资者相信，一支经验丰富的专业团队可以管理他们的投资。

但是，我们通常只与单个员工互动，例如我们的投资顾问或经纪人。那么，大型证券公司如何真正发挥作用？

，我们将看一家典型的证券公司。我们的概述将包括其一些不同部门以及各个员工的角色。

大型证券公司的结构

通常，大型公司具有以下部门：

许多小型精品公司可能只为一个部门提供服务，例如零售。即使在这些有限的业务中，其活动也可能类似于较大公司各自部门的活动。

销售部门通常雇用证券公司中最多的人员。这也是散户投资者互动最多的领域。在零售团队中，投资顾问可以专注于为投资行业的特定领域提供服务。或者，他们可以为所有零售投资需求提供“一站式服务”。

例如，特定的投资顾问可能仅充当股票经纪人。他们还可以提供其他服务，例如共同基金交易，债券交易和人寿保险销售。在一家小公司中，投资顾问的活动可能会更加多样化。

销售部门的第二个部门是机构销售。它主要参与向机构客户公司中的交易员出售新证券。这些客户公司可能包括养老基金和共同基金。有时，热门的新证券发行会产生极大的兴趣，因此很快就会被超额认购。在这些情况下，机构销售的工作就像分配股份以奖励其最佳客户一样简单。这样的奖励可以帮助保持顶级客户公司的忠诚度。

机构销售部门通常会产生公司利润的很大一部分。机构销售得益于大量交易，以及新发行和现有帐户的佣金。毫不奇怪，机构销售人员是整个公司中收入最高的人员。机构销售部门与公司的贸易部门紧密合作，以保持良好的账目。

该公司的机构销售部门还与承销或财务部门紧密合作。该部门负责协调二级市场上的新证券发行和后续证券发行。承销或财务部门与发行证券的公司或政府进行谈判。他们确定了证券的类型，价格，适当的利率以及其他特殊功能和保护性条款。

公司的承销或财务部门可以分为两个部门。一个部门处理公司财务事宜，另一部门处理政府财务事宜。在一家大公司中，这些部门将非常不同。公司和政府的需求有很大的不同。

例如，公司财务部门将要求熟悉股票，债券和其他证券。政府部门可能专注于债券和国库券的发行。

公司的交易部门还设有独立的部门，可以交易不同类型的证券。这些部门可能专注于债券，股票或其他专门金融工具的交易。债券部门的交易者也可能只对债券市场的某一部分有较窄的关注。他们可能专注于国债，市政债券，货币市场工具或公司债务。

库存交易部门执行零售和机构销售人员的订单。从历史上看，股票交易者在股票交易所与交易者保持着密切的联系。随着电子交易的兴起，股票交易者可能正在使用计算机而不是其他人进行交易。

公司的贸易部门可能还有专门针对其他专门工具的部门。根据公司的不同，他们可能会有共同基金，交易所买卖基金，期权，商品或期货合约的部门。

研究部门为所有其他部门提供支持。其证券分析师提供重要的分析和数据，以帮助交易员，销售人员和承销商。此信息对于现有证券和新发行的销售和定价是必需的。公司的研究部门可能由经济学家，技术分析师和研究分析师组成。研究人员还专门研究特定类型的证券或特定行业。

研究部门可以进一步分为零售和机构部门。但是，只有一个研究部门的公司可以向散户投资者提供针对机构客户的报告。如果公司只设立一个机构研究部门，那么它还将涵盖潜在的新问题，收购和合并。分析人员可能会与零售部门一起进一步参与为个人和小型企业帐户构建投资组合。

行政部门是公司组织的重要组成部分。它为所有交易维护适当的文书工作和会计。更重要的是，它确保遵守证券法规并监督内部人力资源。

公司进行的所有交易都必须进行会计处理并记录下来。所有进出资金和证券必须持续保持平衡。必须检查证券的注册和交付要求，此外，股息付款必须记入收到的帐户。

在信贷和合规部门，经纪员工不断监控账户是否符合行业和内部准则。该监控确保付款和证券在到期日之前收到，并且保证金帐户满足适用的保证金要求。

财务部门负责监督会计事务，例如薪资，预算，财务报告和报表。根据行业要求维持最低资本水平。这样可以保证公司内的各个部门拥有足够的资金来适应公司业务的变化。

尽管它们对金融业和经济很重要，但对于普通投资者而言，证券公司仍然有些神秘。证券公司倾向于保持相当隐秘的文化，这主要是由于参与者的专业角色和职业。

许多散户投资者只与他们的财务顾问或经纪人互动。对于自负盈亏的投资者，使用经纪公司的交易平台而不与任何雇员交谈也越来越普遍。这种情况使大多数人对证券公司内的广泛角色缺乏洞察力。

销售部门通常雇用证券公司中最多的人员。

让每一位投资者知道那套宏伟的橡木门背后的人是谁。证券公司的雇员会影响一个人的投资组合的实际回报。对于那些感兴趣的人，还有更多关于经纪功能的知识。